Pangahoius 20–22% aastas on väga ahvatlev. Nüanss on see, et selline hoius avatakse ainult IIS-i kaudu. Kas on vahet üksikisiku avatud hoiusel pangas ja individuaalse investeerimiskonto kaudu? Kui tasuv on pakkumine? Võtke arvesse kõiki sellise investeeringu riske ja maksustamise eripära.
Mõned Venemaa pangad pakuvad rubla hoiuseid 20–22% aastas. Tundub, et see on soodne pakkumine, sest keskmine määr kõigub tavaliselt 7–9% aastas. Hoiused on üks ohutumaid investeerimisviise, kuna need on kindlustatud. Tavaline elanikkond teab neist palju rohkem ja vastavalt tekitavad nad rohkem usaldust. Kuid selliste hoiuste jaoks on üks tingimus: peate IISi kaudu avama pangas hoiuse. Ja siin on selle peensused.
IIS-i kaudu hoiuse avamise tunnused
Esiteks on oluline selgitada, et 20-22% määr koosneb 7-9% aastas hoiuselt ja 13% riigilt maksusoodustuse vormis, kui avatakse A-tüüpi IIA. Tegelikult on see tavaline keskmise intressimääraga hoius ja selle kõrge kasumlikkus tuleneb just maksude mahaarvamisest.
Ühelt poolt on pakkumine kasumlik. Üksikud hoiused on kindlustusega kaetud summas kuni 1, 4 miljonit rubla. Tulumaksu võetakse ainult juhul, kui hoiuse intress ületab põhimäära + 5%. Kuna hoiuste intresse on DIA kindlustusmaksete kasvu tõttu oluliselt vähendatud, ei ületata seda künnist peaaegu kunagi. Vene Föderatsiooni keskpanga põhikurss muutub pidevalt. Keskmiselt on see 10%, kuid 2018. aastal peaks see langema 7–8% -ni. Igal juhul on 15% (10 + 5) hoiuselt suurem kui 7–9% ja maksu ei maksta. Käivitamiseks on ka maksuvähendus. Üks kindel eelis.
Ja siin algab lõbu. IIS-i kaudu tehtud panus kuulub enamasti usalduse haldamise alla. MC on juriidiline isik ja ei kuulu enam hoiuste kindlustuse alla. Pealegi võib hoius langeda nn "vihikutesse", see tähendab, et see ei pruugi panga bilansis üldse kajastuda. Seetõttu ei ole IISi kaudu avatud hoius pangas enam turvaline investeering. Fondivalitseja võtab oma teenuste eest 1,5–2% kasumist, mis tähendab, et kasumlikkus väheneb.
Kuna IIS on A-tüüpi, arvutatakse üksikisiku tulumaks (13%) tulult. See hoius ei kuulu varem mainitud maksustamise alla, kuna selle avas mitte üksikisik, vaid investeerimiskonto.
Alternatiiv hoiustele
Lisaks pangahoiustele on ka teisi konservatiivseid, suurema tootlusega ja madalama riskiga instrumente. Näiteks föderaalsed laenuvõlakirjad (OFZ). Need on valitsuse poolt eelarvepuudujäägi katmiseks emiteeritud väärtpaberid. Nad võivad olla föderaal- või kohalikud omavalitsused. Nende kasumlikkus pole eriti kõrge, kuid neid ei maksustata. Suurepärane võimalus A-tüüpi IMS-i jaoks.
Või teine võimalus on usaldusväärsete äriettevõtete kupongivõlakirjad. See on võlaväärtpaber, see tähendab, et organisatsioon laenab raha, lubades maksta oma nimiväärtuse ja intressi tähtaja lõpuks. Nende tootlus ei ületa tõenäoliselt 9–10%, kuid sellised väärtpaberid on likviidsed. Erinevalt hoiustest saab võlakirju müüa ja isegi spekuleerimisest kasu saada.
Seega on IISi kaudu pangas hoiuse avamine kahjumlik ja riskantne, sest pank võib pankrotti minna. Kui on vaja kasutada äärmiselt konservatiivseid instrumente, on eelistatumad OFZ-d ja usaldusväärsete äriettevõtete võlakirjad, mille tootlus on 9–10% aastas.
